ईएसजी निवेश क्या हैं और वे क्यों महत्वपूर्ण हैं
अनेक वस्तुओं का संग्रह / / May 31, 2021
हर कोई पारिस्थितिकी और सामाजिक समानता के बारे में सोचता है। और इससे निजी निवेशकों को लाभ होता है, न कि केवल वित्तीय निवेशकों को।
ईएसजी निवेश क्या है
ESG निवेश उन कंपनियों में दीर्घकालिक निवेश हैं जो ग्रह की रक्षा करते हैं, लोगों के जीवन की गुणवत्ता में सुधार करते हैं और अच्छी तरह से प्रबंधित होते हैं।
टेलीग्राम चैनल में "जीवन हैकर»केवल प्रौद्योगिकी, रिश्तों, खेल, सिनेमा, वित्त और बहुत कुछ के बारे में सबसे अच्छा लेखन। सदस्यता लें!
हमारे में Pinterest रिश्तों, खेल, सिनेमा, स्वास्थ्य और बहुत कुछ के बारे में केवल सर्वोत्तम ग्रंथ। सदस्यता लें!
ऐसी कंपनियों को खोजने और उनमें निवेश करना आसान बनाने के लिए, फाइनेंसरों और पर्यावरणविदों ने तीन विकसित किए हैं कारक जिन्हें ESG के रूप में संक्षिप्त किया गया है: पारिस्थितिकी, सामाजिक जिम्मेदारी, कॉर्पोरेट नियंत्रण। प्रत्येक के अंदर अलग-अलग संकेतक सिल दिए जाते हैं:
- पर्यावरण। कंपनी को ग्रह को नुकसान नहीं पहुंचाना चाहिए: जलवायु को बुरी तरह प्रभावित करना, ग्रीनहाउस गैसों का उत्पादन, कचरा डंप करना, जंगलों को नष्ट करना, प्राकृतिक संसाधनों को नष्ट करना और गैर-नवीकरणीय ऊर्जा स्रोतों जैसे गैसोलीन या. का उपयोग करना डीजल ईंधन।
- सामाजिक। कंपनी को अच्छी काम करने की स्थिति प्रदान करनी चाहिए, कर्मचारियों के स्वास्थ्य की रक्षा करनी चाहिए, व्यावसायिक सुरक्षा और लैंगिक समानता की निगरानी करनी चाहिए और आपूर्तिकर्ताओं और उपभोक्ताओं के साथ संबंध बनाना चाहिए।
- शासन। कंपनी को एक उचित वेतन और प्रबंधन संरचना बनाए रखना चाहिए, ऑडिट करना चाहिए, एक कर रणनीति विकसित करनी चाहिए, शेयरधारक अधिकारों का सम्मान करना चाहिए और आंतरिक सुरक्षा से निपटना चाहिए।
बहुत सारे संकेतक हैं, विशिष्ट सेट अर्थव्यवस्था के उस क्षेत्र पर निर्भर करता है जिसमें व्यवसाय संचालित होता है। उदाहरण के लिए, तेल कंपनियों के लिए पर्यावरणीय कारकों पर विचार करना महत्वपूर्ण है, जबकि बैंकों के लिए कॉर्पोरेट प्रशासन और ग्राहक संबंधों पर विचार करना महत्वपूर्ण है।
निवेशक भी अलग पसंद करते हैंसामाजिक निवेश: विदेशी प्रथाओं की समीक्षा रणनीतिजिम्मेदार अवसंरचना निवेश के लिए एक शुरुआती मार्गदर्शिका Guide ईएसजी निवेश:
- विषयगत निवेश। कुछ लोग अपने निवेश के लिए ग्रीन कंपनियों को चुनते हैं। उदाहरण के लिए, कुछ सौर पैनलों के निर्माण के लिए वित्तपोषण करते हैं, जबकि अन्य अपशिष्ट जल उपचार के लिए वित्तपोषण करते हैं। यह भुगतान करता है: समान यूरोपीय कंपनियों की लागत 2007-2015 में बढ़ी हैयूरोसिफ यूरोपीय एसआरआई अध्ययन २०१६ 448% से।
- सकारात्मक चयन। निवेशक उन कंपनियों का समर्थन करते हैं जो अपने उद्योग में ईएसजी सिद्धांतों का पालन करने में सर्वश्रेष्ठ हैं। उदाहरण के लिए, सौर ऊर्जा उत्पादक Sonnedix ने बनायाइन्फ्रास्ट्रक्चर जिम्मेदार निवेश रणनीतियाँ इस तरह के तूफान-रोधी मानकों वाला एक बिजली संयंत्र जो तूफान से 0.5% से अधिक सौर पैनलों को नुकसान नहीं पहुंचाता है। तदनुसार, कंपनी अन्य निर्माताओं की तुलना में प्राकृतिक आपदाओं में कम पैसा खो देती है।
- नकारात्मक चयन। निवेशक विशिष्ट कंपनियों या क्षेत्रों में निवेश करने से इनकार करते हैं जो ईएसजी सिद्धांतों का समर्थन नहीं करते हैं: शराब, तंबाकू, हथियार या पेट्रोलियम उत्पादों के उत्पादकों में। उदाहरण के लिए, हालांकि डकोटा एक्सेस पाइपलाइन का निर्माण किया गया था, इसकी संचालक कंपनी को जनजातियों के मुकदमों में फंसाया गया था जो स्वच्छ पानी से वंचित थे। इस फर्म में निवेशकों ने अपना कुछ पैसा खो दिया, और एक ईएसजी निवेशक ने इसमें निवेश भी नहीं किया होगा।
- प्रत्यक्ष भागीदारी। कुछ निवेशक उन कंपनियों को सक्रिय रूप से प्रभावित करने लगे हैं जिनमें उन्होंने निवेश किया है: वे प्रस्तावों को अपनाने की मांग करते हैं और पर्यावरण और सामाजिक मुद्दों पर मतदान आयोजित करना; यहां तक कि बेहतर शासन के लिए प्रबंधन में बदलाव करना।
आपको निवेश में ESG मानदंड पर विचार क्यों करना चाहिए
क्योंकि आप जिस चीज में रुचि रखते हैं उसे नजरअंदाज नहीं कर सकते हैंसस्टेनेबल सिग्नल्स: इंपैक्ट, कनविक्शन और च्वाइस से प्रेरित व्यक्तिगत निवेशक की दिलचस्पी। से. 4, कॉलम 1 अमेरिका की कुल आबादी का आधा और 70% सहस्त्राब्दी इस देश की।
अमेरिका में कितने लोग ESG निवेश में रुचि रखते हैं? | अमेरिका में कितने मिलेनियल्स ESG निवेश में रुचि रखते हैं? | |
२०१५ वर्ष | 19% | 28% |
2017 वर्ष | 23% | 38% |
2019 साल | 49% | 70% |
वित्तीय रणनीतियों में ईएसजी को अनदेखा करना अब संभव नहीं होने के कई और कारण हैं।
ईएसजी कंपनियां कीमतों में वृद्धि करती हैं क्योंकि उन्हें बड़े निवेशकों द्वारा समर्थित किया जाता है
संस्थागत निवेशक-बीमा कंपनियां, फंड और बैंक-प्रचार कर रहे हैंसतत निवेश: इसके विकास को तेजी से आगे बढ़ाना ESG एजेंडा सबसे सक्रिय है: उनमें से 91% ESG निवेश रणनीतियाँ विकसित करते हैं। ऐसे संगठन हजारों निजी निवेशकों से पैसा लेते हैं, इसलिए Daud दसियों अरबों डॉलर। संस्थागत निवेशकों के लिए धन्यवाद, जिम्मेदार निवेश में पूंजी आगे बढ़ गई हैनिवेश में ईएसजी कारक। से. 6 $ 30 ट्रिलियन।
केवल 2020 के लिए और केवल संयुक्त राज्य में संस्थागत निवेशकों ने निवेश कियायूएस सस्टेनेबल एंड इम्पैक्ट इन्वेस्टिंग ट्रेंड्स 2020 पर रिपोर्ट ईएसजी परिसंपत्तियों में $2.5 ट्रिलियन।
कुछ निवेशक PRI, GSIA, GIIN, या IIGCC जैसे ESG संगठन स्थापित करते हैं। सबसे सक्रिय संघ क्लाइमेट एक्शन 100+ है: इसमें 500 से अधिक निवेशक शामिल हैं जो 55 ट्रिलियन डॉलर का प्रबंधन करते हैं। वे निवेश के बहुत ही कार्य से एक फर्म के स्टॉक को ऊपर धकेल सकते हैं।
ऊर्जा कंपनी नेक्स्टएरा, उनके समर्थन से, 10 वर्षों में 443% बढ़ी है। ऐसा इसलिए है क्योंकि 2011 में उसने घोषणा की थी कि वह मुख्य रूप से से बिजली पैदा करेगा नवीकरणीय स्रोत: हवा और सूरज।
एक अन्य उदाहरण एडिफिका है, जो देखभाल की आवश्यकता वाले वरिष्ठ नागरिकों के लिए चिकित्सा अचल संपत्ति में निवेश करती है। उसे थोड़ा दर्द हुआ 2008 संकट, लेकिन तब से कंपनी में बड़े निवेश फंडों ने निवेश किया है और इसमें 204% की वृद्धि हुई है:
लेकिन उसी 10 वर्षों में तेल कंपनियों बीपी और एक्सॉनमोबिल के शेयरों में क्रमशः 41% और 29% की गिरावट आई।
ESG कंपनियों को सरकारों से सहायता और लाभ मिलते हैं
राज्य विकास कर रहे हैंपंचायती राज परामर्श और पत्र 2021 कानून और दिशानिर्देश जो कंपनियों को ESG प्रदर्शन जानकारी का खुलासा करने के लिए मजबूर करते हैं। तदनुसार, निवेशकों के लिए निर्णय लेना आसान होता है:
- यूरोपीय संघ ने जलवायु गतिविधियों का वर्गीकरण, स्थिरता रिपोर्टिंग नियमों पर एक निर्देश और वित्तीय सलाह में ईएसजी कारकों को ध्यान में रखने की आवश्यकता को अपनाया है।
- यूके गैर-वित्तीय ईएसजी जानकारी के प्रकाशन के लिए जलवायु संबंधी वित्तीय जानकारी और दिशानिर्देशों के लिए प्रकटीकरण आवश्यकताओं को तैयार कर रहा है।
- अमेरिका पर्यावरणीय प्रभाव, लैंगिक समानता और राजनीतिक लॉबिंग की लागत पर जानकारी का खुलासा करने के लिए दिशानिर्देशों पर चर्चा कर रहा है। जमाओं के जोखिम और लाभप्रदता का आकलन करते समय ईएसजी कारकों को ध्यान में रखने के लिए आवश्यकताएं भी तैयार की जा रही हैं।
- चीन निवेशकों को ईएसजी कारकों को ध्यान में रखने के लिए प्रोत्साहित करता है और कंपनियों को अपनी रिपोर्ट में उन्हें प्रकाशित करने के लिए बाध्य करता है।
- रूस बनाता हैहरित वित्तीय साधनों और जिम्मेदार निवेश परियोजनाओं के विकास के लिए रूस में एक कार्यप्रणाली प्रणाली के आयोजन की अवधारणा सरकारी एजेंसियों के लिए जलवायु परिवर्तन अनुकूलन योजना, पर्यावरण और ऊर्जा सुरक्षा का सिद्धांत और राष्ट्रीय परियोजना "पारिस्थितिकी", जिसके लिए उद्यमों से हानिकारक उत्सर्जन में कमी की आवश्यकता है।
राज्य अमेरिका ह मदद और ईएसजी कंपनियां खुद - करों से छूट या उन्हें कम करती हैं। वे अनुसंधान और विकास में भी निवेश करते हैं या उत्पादों को सब्सिडी देते हैं।
उदाहरण के लिए, चीनी सरकार कोशिश कर रही हैसंकट के बाद इलेक्ट्रिक मोबिलिटी: ऑटो स्लोडाउन से ईवी डिमांड को नुकसान क्यों नहीं होगा स्थानीय निर्माताओं के इलेक्ट्रिक वाहनों को अधिक किफायती बनाना। खरीदारों को खरीद कर से छूट दी गई है और वे 22,500 युआन (258,000 रूबल) तक जोड़ सकते हैं। यदि पोको मेइमी जैसी इलेक्ट्रिक कार की कीमत 29,800 युआन है, तो वास्तव में आपको 7,300 युआन का भुगतान करना होगा। यह निर्माताओं के लिए भी लाभदायक है, क्योंकि बिक्री बढ़ रही है, और विदेशी मॉडलों के साथ प्रतिस्पर्धा करना आसान हो गया है।
ईएसजी परियोजनाओं में निवेश के लिए प्रोत्साहन देते हैं30 अप्रैल, 2019 की सरकारी डिक्री संख्या 541 "संघीय बजट से रूसी संगठनों को सब्सिडी देने के नियमों के अनुमोदन पर सर्वोत्तम उपलब्ध को पेश करने के लिए निवेश परियोजनाओं के कार्यान्वयन के हिस्से के रूप में जारी किए गए बांडों पर कूपन भुगतान की लागत की प्रतिपूर्ति प्रौद्योगिकी " और रूस में। उदाहरण के लिए, "ग्रीन बॉन्ड" के लिए - प्रतिभूतियां, जिनकी मदद से वे उन परियोजनाओं के लिए धन आकर्षित करते हैं जो पर्यावरण को बेहतर बनाने या प्रकृति को नुकसान को कम करने में मदद करती हैं। यदि कंपनी ऐसे बांड रखती है, तो उसे अपनी जेब से ब्याज का भुगतान नहीं करना होगा: राज्य निवेशकों को कूपन आय की प्रतिपूर्ति करेगा। और निवेशक स्वयं बांड की कीमत पर पैसा कमा सकते हैं:
निवेशक ग्रीन कंपनियों के साथ काम करने से मना कर सकते हैं
बड़े निवेश फंड पहले से ही कंपनियों को नैतिक रूप से व्यवहार करने के लिए मजबूर कर रहे हैं:
- न्यूयॉर्क राज्य के तीन सबसे बड़े पेंशन फंड गिर रहे हैंमेयर डी ब्लासियो, नियंत्रक स्ट्रिंगर, और ट्रस्टियों ने जीवाश्म ईंधन से अनुमानित $ 4 बिलियन के विनिवेश की घोषणा की तेल और गैस कंपनियों में 4 अरब डॉलर के निवेश से: वे धीरे-धीरे इन कंपनियों के शेयर बेचते हैं और पैसा हरित कंपनियों को हस्तांतरित करते हैं।
- निवेश बैंक गोल्डमैन सैक्स ने मना कर दियापर्यावरण नीति ढांचा आर्कटिक में तेल और गैस क्षेत्रों के विकास में निवेश करें।
- पर्ड्यू फार्मा फार्मास्युटिकल इन्वेस्टर ग्रुप दिवालिया हो जाता है$ 2,300 फोन कॉल के साथ, पर्ड्यू भारी दिवालियापन टैब चलाता है उसे: उन्होंने एक ओपिओइड ड्रग स्कैंडल पर $ 400 मिलियन का दावा दायर किया।
- तेल कंपनी एक्सॉन मोबिल ने उत्सर्जन में कटौती नहीं की तो निवेशकों ने अपने शेयर बेचने और निदेशक बदलने की धमकी दी। निगम ने वादा कियाएक्सॉन मोबिल, जलवायु पर दबाव में, 2025 तक उत्सर्जन तीव्रता में कटौती करने का लक्ष्य रखता है उन्हें आधा में काट लें। घोषणा के बाद पांच महीने में इसके शेयर 46% चढ़े:
निवेशक दुनिया की देखभाल करना पसंद करते हैं
यह एक सरल तर्क है: ग्रह और मानवता के लिए जो अच्छा है, उस पर पैसा कमाना अच्छा है।
जैसा कि लेख में बताया गया हैबड़प्पन बाजार: अत्यधिक नैतिक निवेश की आवश्यकता किसे है और क्यों आरबीसी, पिछली शताब्दी में, लोगों ने बेहतर जीना शुरू कर दिया है और वैश्विक समस्याओं का सामना किया है।
दिमित्री अलेक्जेंड्रोव
निवेश कंपनी "यूनीवर कैपिटल" के निवेश निदेशक।
यह मिलेनियल्स को निवेश के निर्णय लेने के दौरान भी जीवन की गुणवत्ता से संबंधित मूलभूत मूल्यों पर ध्यान देने की अनुमति देता है।
ESG द्वारा कंपनियों का मूल्यांकन कैसे करें
निवेशक विभिन्न स्रोतों का अध्ययन करते हैं और फिर सभी को एक साथ रखते हैं। यह वह जगह है जहां पेशेवर ढूंढते हैंसतत निवेश सर्वेक्षण 2020। से. 20 संभावित ईएसजी निवेश पर जानकारी:
वेबिनार और / या सम्मेलन | 64% |
विपणन प्रस्तुतियाँ और / या केस स्टडी | 54% |
सतत विकास पर शोध करने वाले संगठन | 53% |
मीडिया: टीवी, समाचार पत्र या पॉडकास्ट | 42% |
खुद का शोध | 40% |
निवेश संगठन | 23% |
आमंत्रित सलाहकार | 20% |
नियामक | 11% |
"हम नहीं ढूंढ रहे हैं" | 6% |
अन्य | 2% |
औसत निवेशक सराहना कर सकता हैएक ESG रेटिंग प्रदाता क्या फर्क करता है ESG कंपनी तीन तरह से:
- मौलिक। फर्मों या डेटा प्रदाताओं द्वारा प्रकाशित सैकड़ों ईएसजी मेट्रिक्स एकत्र करें जैसे ब्लूमबर्ग या रिफाइनिटिव. फिर संपत्ति खरीदने के लिए अपनी खुद की कार्यप्रणाली विकसित करें।
- विशिष्ट। विशिष्ट ईएसजी कारकों के लिए कंपनी के अनुमानों की जांच करें: कार्बन मेट्रिक्स (ग्रीनहाउस गैस उत्सर्जन, ऊर्जा की खपत और मुआवजा), कॉर्पोरेट प्रशासन या अधिकारों का प्रवर्तन व्यक्ति। ऐसा डेटा प्रकाशित किया जाता है, उदाहरण के लिए, ट्रूकॉस्ट, इक्विलीप या कार्बन प्रकटीकरण परियोजना. यह विधि उन निवेशकों के लिए उपयुक्त है जो सामान्य रूप से अपने पैसे से नैतिकता का समर्थन नहीं करना चाहते हैं, बल्कि एक संकीर्ण समस्या को हल करना चाहते हैं।
- व्यापक। वित्तीय कंपनियों द्वारा प्रदान की गई ESG रेटिंग का उपयोग करें। यह उद्देश्य और व्यक्तिपरक डेटा को जोड़ती है: सार्वजनिक मीट्रिक और विशेषज्ञों और विश्लेषकों द्वारा मूल्यांकन।
लगभग सभी प्रमुख निवेश और विश्लेषणात्मक कंपनियां ESG रेटिंग बनाती हैं: एमएससीआई, ट्रूवैल्यू, विजियो एरीरिस तथा सस्टेनएनालिटिक्स. दुनिया का हर व्यवसाय वहां नहीं जाता है, लेकिन आप प्रसिद्ध या बड़े व्यवसाय पा सकते हैं।
उदाहरण के लिए, इलेक्ट्रिक वाहन निर्माता टेस्ला के औसत स्कोर से ऊपर है। कंपनी कॉर्पोरेट प्रशासन और टिकाऊ उत्पादन क्षमताओं से अलग है: हरित प्रौद्योगिकियों के विकास की क्षमता और कंपनी को उनसे प्राप्त होने वाली आय का प्रतिशत। उसी समय, टेस्ला उत्पाद सुरक्षा और मानव संसाधन प्रबंधन को विफल कर रहा है, कहते हैंMSCI ESG रेटिंग कॉर्पोरेट सर्च टूल रेटिंग कंपाइलर।
संसाधन फर्मों के संकेतक कम हैं। इस प्रकार, तेल और गैस कंपनियों के बीच ईएसजी कारकों के संदर्भ में गज़प्रोम को मध्यम किसान के रूप में मान्यता दी गई थी, और सभी निगमों के बीच यह रेटिंग की अंतिम तिमाही में था। लेकिन वे मानते हैंसस्टेनैनालिटिक्स कंपनी ईएसजी जोखिम रेटिंग Rat सूची लेखक, प्रबंधन ESG के साथ अच्छा काम करता है:
स्थानीय विश्लेषणात्मक स्रोतों में छोटी कंपनियों की तलाश करना बेहतर है। उदाहरण के लिए, ऊर्जा कंपनी Enel रूस का मूल्यांकन RAEX एजेंसी द्वारा किया जाता है, जिसने रूसी कंपनियों की ESG रेटिंग संकलित की है।रूसी कंपनियों की ESG-रैंकिंग और क्षेत्ररूसी क्षेत्रों की ईएसजी रेटिंग:
ESG के अनुसार कंपनियों का मूल्यांकन करने में क्या कठिनाई है?
निवेशक अभी तक इस बात पर सहमत नहीं हुए हैं कि ईएसजी को क्या गिना जाए और उसका मूल्यांकन कैसे किया जाए। और राज्यों ने यह तय नहीं किया है कि किसे और किसके लिए लाभ देना है।
ईएसजी की कोई सार्वभौमिक रूप से स्वीकृत परिभाषा नहीं है
इस लेख की शुरुआत में ESG निवेश की परिभाषा सिर्फ एक संस्करण है। इसके अलावा, ईएसजी का वर्णन करने के कई अन्य तरीके हैं, और सब कुछ समान कारकों के बारे में है: नैतिकता, स्थिरता और सामाजिक जिम्मेदारी।
समस्या यह है कि ईएसजी मानदंड, भले ही वे स्पष्ट और मापने योग्य हों, लगभग किसी भी कंपनी पर लागू किए जा सकते हैं। मान लें कि सोशल नेटवर्क फेसबुक का निम्न स्तर हैएमएससीआई ईएसजी रेटिंग, फेसबुक, $ एफबी ईएसजी रेटिंग: हालांकि प्रकृति पर कोई नकारात्मक प्रभाव नहीं पड़ा है, कॉर्पोरेट रणनीति और खराब डेटा गोपनीयता सोशल नेटवर्क को नीचे खींच रही है।
इसलिए, ईएसजी फंड में विभिन्न क्षेत्रों की हिस्सेदारी व्यावहारिक रूप से हैईएसजी फंड ज्यादातर बाजार को ट्रैक करते हैं नियमित के समान शेयर बाजार. उदाहरण के लिए, प्रौद्योगिकी कंपनियों की प्रधानता और ऊर्जा का एक छोटा हिस्सा - हालांकि यह हरित ऊर्जा थी जिसने ईएसजी के विकास को आगे बढ़ाया:
ईएसजी मूल्यांकन के तरीके व्यापक रूप से भिन्न होते हैं
दुनिया में ६०० से अधिक तरीके हैंईएसजी डेटा: चकित और भ्रमित ईएसजी द्वारा कंपनी का मूल्यांकन करें, और हर कोई अपना परिणाम दिखाएगा। निवेशक चर्चा कर रहे हैं कि लेखांकन मानकों की तरह एक सामान्य प्रणाली बनाने का समय आ गया है। कुछ वित्त कंपनियां पहले ही लिख रही हैंसीएफए आलोचना के बावजूद ईएसजी मानक के साथ आगे बढ़ता है ऐसी प्रणाली के मसौदे, लेकिन यह अभी भी बड़े पैमाने पर कार्यान्वयन से दूर है।
एक और परिणाम यह है कि रेटिंग कंपनियों के पास अलग-अलग ईएसजी मानदंड हैं: कुछ इस समय उत्पादन से उत्सर्जन को ध्यान में रखते हैं, अन्य - गतिशीलता में; एक के लिए उच्च योग्य कर्मचारी महत्वपूर्ण हैं, काम पर भेदभाव की अनुपस्थिति दूसरे के लिए महत्वपूर्ण है।
नतीजतन, यह पता चला है कि एक ही कंपनी के अनुमान अलग-अलग हैं। बिजली उत्पादक नेक्स्टएरा को MSCI द्वारा उद्योग के नेता के रूप में स्थान दिया गया हैएमएससीआई ईएसजी रेटिंग:
लेकिन यह वही कंपनी एक अन्य एजेंसी, Refinitiv from से एक मजबूत मध्यम किसान हैRefinitiv ESG कंपनी स्कोर:
मैसाचुसेट्स इंस्टीट्यूट ऑफ टेक्नोलॉजी के अर्थशास्त्री भी देखेंकुल भ्रम: ईएसजी रेटिंग का विचलन रेटिंग का बिखराव। उन्होंने ध्यान दिया कि "जिम्मेदार" फर्मों में समझदारी से निवेश करने के लिए यह एक महत्वपूर्ण बाधा है। प्रमुख रेटिंग एजेंसियों से रेटिंग के सबसे बड़े बिखराव वाली 25 कंपनियों की सूची भी है:
ESG कंपनियों की लाभप्रदता की गणना विभिन्न तरीकों से की जाती है
ईएसजी कंपनियों में निवेश के फायदे इस बात पर भी निर्भर करते हैं कि कौन, कैसे और क्यों। यह पता चला है कि जिम्मेदार निवेश लाभदायक और लाभहीन दोनों हैं।
उदाहरण के लिए, फिडेलिटी का ईएसजी इंडेक्स फंड 2020 में 33% बढ़ा। तुलना के लिए, नियमित एस एंड पी ग्लोबल 1200 इंडेक्स समान समय अवधि में 23% चढ़ गया:
ईएसजी कंपनियां भी हैं बेहतरआउटरनिंग ए क्राइसिस: सस्टेनेबिलिटी एंड मार्केट आउटपरफॉर्मेंस। से. 3 2020 की शुरुआत में बाजारों की बड़ी गिरावट के दौरान खुद को दिखाया। रेटिंग एजेंसियां कंपनियों को "ईएसजी-पॉइंट्स" देती हैं, जहां ए - उच्चतम श्रेणी, ई - सबसे कम। यहां बताया गया है कि 19 फरवरी से 26 मार्च के बीच विभिन्न श्रेणियों की कितनी फर्मों का नुकसान हुआ (यूएस एसएंडपी 500 इंडेक्स की तुलना में):
ईएसजी रेटिंग | लाभप्रदता |
ए | −23,1% |
ख | −25,7% |
एस एंड पी 500 | −26,9% |
सी | −27,7% |
घ | −30,7% |
इ | −34,3% |
अन्य अध्ययन, इसके विपरीत, बाजार की तुलना में ईएसजी कंपनियों की कम लाभप्रदता दिखाते हैं। इस प्रकार, वित्तीय और विश्लेषणात्मक समूह फैक्टर रिसर्च का अनुमान हैईएसजी डेटा: चकित और भ्रमित ईएसजी रेटिंग वाली 790 अमेरिकी कंपनियां। यह पता चला कि ईएसजी कंपनियां पारंपरिक कंपनियों की तुलना में कम अस्थिर (कीमत औसत से कम विचलन) हैं, लेकिन वे कम लाभदायक भी हैं:
अध्ययनों का तीसरा समूह इस बात की पुष्टि करता है कि ESG सूचकांकों पर प्रतिफल बहुत कम हैअमेरिका बचत दर स्पाइक पारंपरिक स्टॉक सूचकांकों से। दोनों संकेतक हैं जो प्रतिभूतियों के एक निश्चित समूह की कीमत को ट्रैक करते हैं। डेली शॉट सेवा ने उनकी तुलना एक दूसरे से की: अंतर छोटा निकला।
5 साल के लिए ईएसजी-इंडेक्स की वापसी Return | 5 वर्षों में नियमित सूचकांक की वापसी |
FTSE 4GOOD ऑल-वर्ल्ड इंडेक्स: 97,8% | एफटीएसई अखिल विश्व सूचकांक: 95,8% |
एमएससीआई वर्ल्ड ईएसजी यूनिवर्सल इंडेक्स: 57,4% | एमएससीआई वर्ल्ड इंडेक्स: 55,4% |
डॉव जोन्स सस्टेनेबिलिटी वर्ल्ड इंडेक्स: 78,9% | डॉव जोन्स समग्र औसत: 84,2% |
ईएसजी कंपनियों में निवेश कैसे करें
ईएसजी निवेश एक मुश्किल काम है, आपको इसके फायदे और नुकसान पर विचार करने की जरूरत है। लेकिन अगर यह आपके लिए महत्वपूर्ण है देखभाल ग्रह और उस पर रहने वाले लोगों के बारे में, तो यहां बताया गया है कि आप ESG कंपनियों में कैसे निवेश कर सकते हैं।
ईएसजी फंड में हिस्सेदारी खरीदें
में शेयर खरीदना सबसे आसान तरीका है नींव, जो पहले से ही ESG मानदंड के अनुसार संपत्ति का चयन कर चुका है। चुनाव इस बात पर निर्भर करता है कि निवेशक के लिए कौन से शेयर बाजार उपलब्ध हैं:
- यूएस एक्सचेंज। इनका कारोबार होता है140 सामाजिक रूप से जिम्मेदार ईटीएफ 140 सामाजिक रूप से जिम्मेदार ईटीएफ विभिन्न रिटर्न, परिसंपत्ति मिश्रण और आकार के साथ। सबसे बड़ा iShares ESG Aware MSCI USA ETF है, जिसकी संपत्ति $15 बिलियन है। साल दर साल इसमें 47% की वृद्धि हुई।
- सेंट पीटर्सबर्ग स्टॉक एक्सचेंज। इसके जरिए आप ईएसजी समेत करीब 80 विदेशी फंड खरीद सकते हैं। शर्त एक योग्य निवेशक होने की है, जिसे हर कोई वहन नहीं कर सकता। यह एक विशेष स्थिति है जिसके लिए छह मिलियन रूबल की संपत्ति या एक विशेष वित्तीय प्रमाण पत्र की आवश्यकता होती है।
- मास्को एक्सचेंज। रूसी कंपनियों के दो फंड आम निवेशकों के लिए उपलब्ध हैं: एसबीआरआई (प्रबंधन के तहत 450 मिलियन रूबल) और ईएसजीआर (प्रबंधन के तहत 148 मिलियन रूबल)।
यह देखना उपयोगी है कि फंड ने कौन से शेयर खरीदे हैं: ऐसा होता है कि यह फार्मास्युटिकल या प्रौद्योगिकी कंपनियों का एक समूह है जो केवल औपचारिक रूप से ईएसजी मानदंडों को पूरा करता है।
ईएसजी शेयर या बांड खुद खरीदें
रूसी निवेशक अधिकांश कंपनियों के शेयरों को उनके माध्यम से खरीद सकते हैं दलाल. खरीदने से पहले, यह अध्ययन करने लायक है:
- रेटिंग। बेहतर होगा कि आप कुछ को देखें और अपने लिए उस कंपनी की औसत रेटिंग की गणना करें जिसमें आप रुचि रखते हैं। मुफ्त रेटिंग के सबसे बड़े प्रदाता: एमएससीआई, सस्टेनएनालिटिक्स, रिफाइनिटिव तथा RAEX.
- सूचकांक। वे दिखाते हैं कि ईएसजी कंपनियां समय के साथ कैसे विकसित हुई हैं: एस एंड पी ग्लोबल, ब्लूमबर्ग, एफटीएसई रसेल. रूसी कंपनियों के लिए मुख्य सूचकांक - "जिम्मेदारी और खुलापन" तथा "सतत विकास के वेक्टर" उद्योगपतियों और उद्यमियों के रूसी संघ से।
ग्रीन बॉन्ड अनिवार्य रूप से पारंपरिक बॉन्ड के समान ही होते हैं। अंतर यह है कि निवेश पर्यावरणीय परियोजनाओं के वित्तपोषण पर खर्च किया जाता है: ग्रीनहाउस गैस उत्सर्जन को कम करना, इलेक्ट्रिक वाहन खरीदना या कचरे का पुनर्चक्रण करना। यहाँ उन्हें प्राप्त करने के लिए है:
- मॉस्को एक्सचेंज में है क्षेत्र, जहां डेढ़ दर्जन "ग्रीन" और "सोशल" बॉन्ड का कारोबार होता है।
- विदेशी मुद्रा पर, अलग-अलग कंपनियों या फंडों से बांड का विकल्प होता है, उदाहरण के लिए एक्सट्रैकर्स जे.पी. मॉर्गन ईएसजी यूएसडी हाई यील्ड कॉरपोरेट बॉन्ड ईटीएफ
भरोसे को दें पूंजी
ट्रस्ट प्रबंधन एक समझौता है जिसके तहत एक निवेशक किसी बैंक या वित्तीय कंपनी को पूंजी हस्तांतरित करता है, वे इसे निवेश करते हैं, और लाभ को विभाजित किया जाता है।
यह रणनीति उन निवेशकों के लिए उपयुक्त है जो कई लाख रूबल का निवेश करने के लिए तैयार हैं, वे कम स्वीकार नहीं करते हैं। बैंकों और प्रबंधन कंपनियों के साथ निवेश की विशिष्ट स्थितियों और विशेषताओं की जांच करना बेहतर है - सब कुछ बहुत अलग है।
क्या याद रखना
- ईएसजी निवेश तब होता है जब आप उन कंपनियों की प्रतिभूतियों में निवेश करते हैं जो प्रकृति को संरक्षित करने या समाज की मदद करने की कोशिश कर रही हैं।
- ESG का मतलब पर्यावरण, सामाजिक, शासन है, जो पारिस्थितिकी, सामाजिक विकास और कॉर्पोरेट प्रशासन के रूप में अनुवाद करता है। ये विशेष मानदंडों के समूह हैं जिनका उपयोग किसी व्यवसाय का मूल्यांकन करने के लिए किया जाता है। प्रत्येक संकेतक में दर्जनों मीट्रिक होते हैं। उदाहरण के लिए, "पारिस्थितिकी" में जलवायु परिवर्तन, ग्रीनहाउस गैस उत्सर्जन और औद्योगिक अपशिष्ट शामिल हैं।
- जिम्मेदार निवेश 90% बड़े निवेशकों द्वारा समर्थित है। उन्होंने 2020 के लिए दुनिया भर में ईएसजी कंपनियों में 17 ट्रिलियन डॉलर का निवेश किया।
- निवेशक तीन मुख्य तरीकों से ईएसजी द्वारा कंपनियों का मूल्यांकन करते हैं: वे विशेष रेटिंग, सूचकांक और विश्लेषक रिपोर्ट का अध्ययन करते हैं।
- जिम्मेदार निवेश अभी भी विकसित हो रहा है, इसलिए कोई भी सुनिश्चित नहीं है कि ईएसजी कारकों को ठीक से कैसे दिया जाए और उनका मूल्यांकन किया जाए। निवेशकों और कंपनियों के लिए समान मानक विकसित किए जा रहे हैं।
- ईएसजी कंपनी में निवेश करने का सबसे आसान तरीका एक्सचेंज ट्रेडेड फंड या किसी विशेष कंपनी का शेयर खरीदना है।
यह भी पढ़ें💰📈📊
- अगर आप नौसिखिए निवेशक हैं तो ब्रोकर कमीशन पर बचत करने के 5 तरीके
- यूरोबॉन्ड क्या हैं और क्या इनमें निवेश करना उचित है?
- फ्यूचर्स क्या हैं और वे निवेश के लिए खराब क्यों हैं?
- डेरिवेटिव बाजार क्या है और क्या यह नौसिखिए निवेशक के लिए इस पर व्यापार करने लायक है?
- अस्थिरता क्या है और इसकी वजह से पैसे कैसे न गंवाएं